Büyük bir İrlandalı Katolik ailenin çocuğu olarak dünyaya geldi (dokuz çocuğun beşincisi) ve New York'ta büyüyen Lydon, doğuştan gelen bir kusurun ve alkolikliğin üstesinden geldi. 1937'de Van Heflin'in karşısında oynayarak Broadway kariyerine başladı, Sidney Lumet ve Uta Hagen ile ayrı yapımlarda çalıştı. Birkaç filmden sonra Paramount ve RKO ile çalışan Lydon, 1940'lı yılların başlarında "Henry Aldrich" B 1940'ların başındaki film serileri. Giderek artan bir şekilde çalıştıktan sonra Lydon 1950'lerin başında televizyonda yapımcılık rollerine yöneldi, M*A*S*H (1972) ve 77 Sunset Strip'in (1958) yaratılmasına yardımcı oldu. Halen yapımcı olarak aktiftir ve yazar.