Chuck Tatum, New York City'den New Mexico'ya gelmek zorunda kalmış; bencil, şansı ters gitmiş, son derece inatçı bir muhabir gazetecidir. Önceden çalıştığı iş yerlerinden yalan haber, aşırı alkol tüketimi gibi sebeplerden dolayı atılmıştır. Bir yıldır son derece önemsiz Albuquerque Sun-Bulletin gazetesinde yazmasına rağmen durumundan memnun değildir.

Büyük Karnaval

1903 yılında Doktor Huntington Bailey, bir tren yolculuğu sırasında dost canlısı yaşlı bir kadınla tanışır. Kadın ona kardeşi Nick'i ve onun genç ve güzel karısı Allida'yı ziyarete gittiğini söyler. New York'a vardığında, Bailey tren arkadaşının aniden öldüğünü duyar. Kısa bir süre sonra tuhaf çiftle tanışır ve Nick'in karısına davranışlarından şüphelenmeye başlar.